خاص لـ ” الكبار “
جاءت أرباح البنك التجارى الدولى فى عام 2013 متمشية مع توقعات بنوك الاستثمار، باختلافات طفيفة، حيث توقعت «النعيم» أن يسجل البنك أرباحاً بقيمة 2.8 مليار جنيه، فيما توقعت «برايم» أن يسجل البنك أرباحاً بقيمة 3.066 مليار جنيه، أما متوسط توقعات السوق فجاء فى حدود 2.7 مليار جنيه.
فيما سجل البنك التجارى الدولى نمو أرباح بقيمة 3 مليارات جنيه فى عام 2013 بزيادة قدرها %35 مقارنة بعام 2012.
وأرجع محللون نمو أرباح البنك فى عام 2013 إلى ارتفاع العوائد من أذون الخزانة التى استحوذت على جانب كبير من صافى دخل الفائدة للبنك، حيث حقق البنك صافى دخل قدره 6.8 مليار جنيه فى عام 2013، بنسبة زيادة %27، مقارنة بعام 2012.
فيما بلغ صافى الدخل من العائد 5.1 مليار جنيه العام الماضى بنسبة نمو %29 مقارنة بالعام قبل الماضى.
فيما لعب الدخل بخلاف العائد دوراً أساسياً فى نتائج أعمال البنك، خاصة فى ظل انخفاض السيولة بالعملة الأجنبية، حيث سجل صافى الدخل من الأتعاب والعمولات من خدمات التمويل التجارى وتوفير العملة الأجنبية أعلى معدل نمو له فى السنوات الأربع الماضية ليسجل 1.4 مليار جنيه، فيما سجل إجمالى صافى الدخل من الأتعاب والعمولات 1.2 مليار جنيه، بنهاية عام 2013 بمعدل نمو %42 مقارنة بعام 2012.
من جهتها رأت هبة منير، محللة مالية بشركة برايم القابضة للاستثمارات المالية، أن نتائج أعمال البنك التجارى الدولى فى عام 2013، جاءت متمشية مع توقعات الشركة بنسبة انخفاض طفيفة لا تتعدى %1.9، حيث توقعت أن يسجل البنك أرباحاً بقيمة 3.066 مليار جنيه، فى حين سجل البنك أرباحاً 3.006 مليار جنيه.
وقالت إن نتائج أعمال البنك جاءت إيجابية بشكل عام خلال 2013، وأشارت فى الوقت نفسه إلى ارتفاع نسبة القروض، محل الاضمحلال من إجمالى قروض البنك، إلى %4 فى عام 2013 بدلاً من %3.6 فى عام 2013، فضلاً عن ارتفاع بند متأخرات ليست محل اضمحلال إلى %6.1 بنهاية 2013، مقارنة بـ%1.8 خلال العام قبل الماضى.
وأوضحت أن ارتفاع تلك المؤشرات يعتبر انعكاساً للأوضاع الاقتصادية غير المستقرة فى البلاد، مشيرة إلى احتمال تحول جزء من المتأخرات التى ليست محل اضمحلال إلى قروض محل اضمحلال خلال الفترة المقبلة، ما يعتبر خسائر للبنك.
وقالت المحللة المالية بشركة برايم القابضة للاستثمارات المالية، إن عوائد أذون وسندات الخزانة لعبت دوراً مهماً فى نمو الربح التشغيلى للبنك خلال عام 2013، خاصة فى ظل استحواذ عوائد أذون الخزانة على %57 تقريباً من إجمالى عوائد البنك من الفائدة.
وقالت إن ارتفاع الفائدة خلال النصف الأول من عام 2013 كان اللاعب الأساسى فى نمو صافى الربح من الفائدة، خاصة فى ظل قيام البنك المركزى بخفض الفائدة خلال شهرى أغسطس وسبتمبر.
وذكرت أنه من المتوقع استمرار البنك التجارى الدولى فى تحقيق نمو بالأرباح خلال عام 2014 ولكن بنسب أقل من 2013، بسبب انخفاض سعر العوائد على أذون الخزانة.
من جهتها أرجعت شركة النعيم القابضة للاستثمارات المالية نمو صافى ربح البنك التجارى الدولى فى العام الماضى 2013 إلى عدة أسباب، يأتى فى مقدمتها ارتفاع دخل الخدمات التجارية وعمليات الصرف الأجنبى، وأوضحت أن صافى ربح البنك البالغ 3 مليارات جنيه فى 2013 تخطى توقعاتها البالغة 2.8 مليار جنيه، وأيضاً توقعات السوق البالغة 2.7 مليار دولار.
وأشارت إلى أن صافى دخل الفائدة سجل ارتفاعاً ملحوظاً ليبلغ 5 مليارات جنيه فى عام 2013 بنسبة نمو %25.9، مقارنة بالعام قبل الماضى، فيما سجل صافى دخل الفائدة أيضاً ارتفاعاً بنسبة %6.4 خلال الربع الأخير حيث بلغ 1.4 مليار جنيه.
وقالت إن البنك التجارى الدولى رفع قيمة المخصصات مثلما كان متوقعاً لتبلغ 350 مليون جنيه فى الربع الأخير من العام الماضى، و916 مليوناً فى عام 2013.
ورأت شركة النعيم القابضة للاستثمارات المالية أن صافى دخل الفائدة للبنك التجارى الدولى ارتفع على المستويين السنوى وربع السنوى، رغم أن ظروف السوق لم تكن مواتية، فى ظل انخفاض أسعار الفائدة، ولفتت إلى بلوغ هامش الفائدة %5.46 فى الربع الأخير من 2013، مقابل %5.25 فى الربع الثالث من 2013، و%4.96 فى الربع الأخير من 2012.
وقالت إن الزيادة بصافى هامش الفائدة جاءت على غير المتوقع فى ظل ضعف فرص الإقراض وزيادة الودائع.
ورأت «النعيم» أن البنك التجارى الدولى احتفظ بجودة الأصول عند مستوياتها، حيث بلغت نسبة القروض غير المنتظمة إلى إجمالى القروض %3.98 فى الربع الأخير من 2013 مقابل %4.01 فى الربع الثالث من 2013، بالتزامن مع استقرار محفظة القروض البالغة قيمتها 41.7 مليار جنيه بنهاية ديسمبر 2013، مقابل 41.9 مليار جنيه فى ديسمبر 2012، فى حين زادت الودائع بنسبة %23 خلال 2013 لتبلغ 96.8 مليار جنيه.
وقالت الشركة إنه كما هو متوقع استمر الانخفاض فى نشاط الإقراض فى الربع الأخير من 2013، رغم محاولة البنك المركزى خفض أسعار الفائدة فى أغسطس وسبتمبر 2013، حيث فشلت تلك المحاولات فى تشجيع الإقراض، وبلغت نسبة القروض إلى الودائع %47.9 فى الربع الثالث من 2013، مقابل %49.8 فى الربع الثانى من 2013، و%55.2 فى الربع الثالث من 2012.
وتوقعت أن يتأثر أداء سهم البنك التجارى الدولى إيجاباً بهذه النتائج، وقالت إن أداء البنك لا يزال قوياً، حيث بلغ معدل العائد على حقوق المساهمين %26.5 فى المتوسط «مقابل %22.9 العام الماضى»، كما بلغ معدل العائد على الأصول %2.9 فى المتوسط «مقابل %2.48 فى العام الماضى».
جدير بالذكر أن محفظة قروض البنك التجارى الدولى سجلت زيادة قدرها 1.2 مليار جنيه بمعدل نمو %3 عن عام 2012، لتبلغ 45.6 مليار جنيه، كما ارتفع إجمالى الودائع بحوالى 18.1 مليار جنيه، لتصل إلى 96.9 مليار جنيه بنهاية العام الماضى، بزيادة قدرها %23 عن عام 2012، نتيجة زيادة حجم الودائع بالعملة المحلية، خاصة الودائع الآجلة، وأيضاً الودائع تحت الطلب، والتوفير.